第六課投資理財(cái)?shù)倪x擇 一 主干知識(shí)整合 二 考點(diǎn)整合 一 利息 利率與本金 1 利息 是人們從儲(chǔ)蓄存款中得到的唯一收益 是銀行因?yàn)槭褂脙?chǔ)戶(hù)存款而支付的報(bào)酬 是存款本金的增值部分 2 利率 1 是利息率的簡(jiǎn)稱(chēng) 是一定期限內(nèi)利息與本金的比率 儲(chǔ)蓄存款基準(zhǔn)利率由中國(guó)人民銀行擬定 3 當(dāng)總需求大于總供給 或出現(xiàn)通貨膨脹時(shí) 會(huì)提高利率 以減少流通中的貨幣量 抑制總需求和物價(jià)增長(zhǎng) 相反 當(dāng)總需求小于總供給和物價(jià)指數(shù)過(guò)低時(shí) 則會(huì)降低利率 以增加貨幣量 刺激總需求的增長(zhǎng) 逆方向調(diào)節(jié) 2 利率是宏觀調(diào)控的重要杠桿 是調(diào)節(jié)貨幣供給量的重要手段 3 利息的計(jì)算公式為 利息 本金 利息率 存款期限 二 儲(chǔ)蓄存款 1 機(jī)構(gòu) 主要是各商業(yè)銀行 2 類(lèi)型 主要有活期儲(chǔ)蓄和定期儲(chǔ)蓄兩大類(lèi) 活期儲(chǔ)蓄具有流動(dòng)性強(qiáng) 靈活方便的特點(diǎn) 但收益較低 定期儲(chǔ)蓄流動(dòng)性較差 但收益高于活期儲(chǔ)蓄 3 特點(diǎn) 流動(dòng)性強(qiáng) 低收益 低風(fēng)險(xiǎn) 信用度高 比較安全 三 我國(guó)的商業(yè)銀行 1 商業(yè)銀行 是指經(jīng)營(yíng)吸收公眾存款 發(fā)放貸款 辦理結(jié)算等業(yè)務(wù) 并以利潤(rùn)為主要經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的金融機(jī)構(gòu) 2 我國(guó)的商業(yè)銀行體系 以國(guó)家控股銀行為主體 是我國(guó)金融體系中最重要的組成部分 3 商業(yè)銀行的業(yè)務(wù) 1 存款業(yè)務(wù) 這項(xiàng)業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行的基礎(chǔ)業(yè)務(wù) 2 貸款業(yè)務(wù) 它是商業(yè)銀行利潤(rùn)的主要來(lái)源 3 結(jié)算業(yè)務(wù) 銀行收取一定的服務(wù)費(fèi)用 注意 央行不同于商業(yè)銀行 中國(guó)人民銀行是我國(guó)的中央銀行 是國(guó)家的行政機(jī)關(guān) 是我國(guó)政府的組成部分 高考典例 D 2 2014全國(guó) 按現(xiàn)行規(guī)定 金融機(jī)構(gòu)人民幣存款利率 年利率 一年期為3 兩年期為3 75 老陳有10000元閑置資金 準(zhǔn)備存兩年 那么 這筆錢(qián)以一年期連續(xù)存 第一期利息計(jì)入第二期本金 兩年的利息比存一個(gè)兩年期的利息 A 少141元B 多141元C 少150元D 多150元 A 四 投資方式的選擇 1 投資收益與投資風(fēng)險(xiǎn) 1 風(fēng)險(xiǎn)與收益成正比 高風(fēng)險(xiǎn)高收益 低風(fēng)險(xiǎn)低收益 2 不同的投資方式 風(fēng)險(xiǎn)不同 收益也不同 2 股票 1 含義 股票是股份有限公司在籌集資本時(shí)向出資人出具的股份憑證 股票代表其持有者 即股東 對(duì)股份公司的所有權(quán) 2 特點(diǎn) 股東在向股份有限公司參股投資取得股票后 不能要求公司返還其出資 如要改變股東身份 要么等待公司的破產(chǎn)清盤(pán) 要么將股票轉(zhuǎn)售給第三人 3 收益 股票投資的收入包括兩部分 一部分是股息或紅利收入 另一部分收入來(lái)源于股票價(jià)格上升帶來(lái)的差價(jià) 4 作用 股票市場(chǎng)的建立和發(fā)展 對(duì)促進(jìn)資金融通 提高資金使用效率 推動(dòng)企業(yè)改革和發(fā)展具有重要作用 預(yù)期股息股票價(jià)格 銀行利率 1 含義 是一種債務(wù)證書(shū) 即籌資者給投資者的債務(wù)憑證 承諾在一定時(shí)期支付約定利息 并到期償還本金 2 債券的類(lèi)型 根據(jù)發(fā)行者不同 債券可以分為 國(guó)債 金融債券和企業(yè)債券 3 債券 比較國(guó)債 金融債券和企業(yè)債券 4 商業(yè)保險(xiǎn) 1 類(lèi)別 在我國(guó) 保險(xiǎn)分為人身保險(xiǎn)和財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)兩大類(lèi) 2 訂立保險(xiǎn)合同的原則 公平互利 協(xié)商一致 自愿訂立 完全由個(gè)人負(fù)擔(dān) 建立在商業(yè)原則基礎(chǔ)之上 是參保人個(gè)人意志的體現(xiàn) 國(guó)家 保險(xiǎn)公司 解決社會(huì)成員共同需要的最迫切的保障項(xiàng)目 項(xiàng)目廣泛 形式多樣 按約定給投保人經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償 補(bǔ)償高 只保障基本生活水平 個(gè)人 企業(yè) 政府共同承擔(dān)或由政府承擔(dān) 由國(guó)家法律法規(guī)統(tǒng)一規(guī)定 具有強(qiáng)制性 社會(huì)保險(xiǎn)與商業(yè)保險(xiǎn)的比較 5 融資 1 含義 融資就是籌集資金的行為 融資的方式主要是貸款與發(fā)行股票和債券 2 目的 是用籌集來(lái)的資本追求利潤(rùn)最大化 3 對(duì)于資金的需要方 主要是企業(yè) 而言 就是融資 而對(duì)于資金的提供方 主要是其他企業(yè) 個(gè)人 國(guó)家等 而言 就是投資 儲(chǔ)蓄 債券 股票 保險(xiǎn)四種投資方式比較 六 投資方式的選擇 1 兼顧收益與風(fēng)險(xiǎn) 要注意投資的回報(bào)率 也要注意投資的風(fēng)險(xiǎn)性 2 兼顧多元與重點(diǎn) 要注意投資的多元化 3 兼顧意向與實(shí)力 投資要根據(jù)自己的實(shí)際情況 自己的經(jīng)濟(jì)實(shí)力 量力而行 4 兼顧個(gè)人與國(guó)家 投資既要考慮個(gè)人利益 也要考慮國(guó)家利益 不得違反國(guó)家的法律法規(guī) 做到利國(guó)利民 同時(shí)不違反國(guó)家法律 政策 1 2015全國(guó) 老吳在年底對(duì)年初購(gòu)買(mǎi)的投資產(chǎn)品進(jìn)行了梳理 50元買(mǎi)入甲公司的股票已按54元賣(mài)出 乙公司股票價(jià)格仍為20元 按照每股1 2元進(jìn)行了現(xiàn)金分紅 丙公司股票價(jià)格也沒(méi)變 按照每20股送一股進(jìn)行了股票分紅 某銀行理財(cái)產(chǎn)品的年收益率為6 上述投資產(chǎn)品中年收益率最高的是A 甲公司股票B 乙公司股票C 丙公司的股票D 銀行理財(cái)產(chǎn)品 高考典例 A 2 2014天津 某商業(yè)銀行發(fā)售的一款理財(cái)產(chǎn)品期限為133天 認(rèn)購(gòu)金額在5萬(wàn)至10萬(wàn)元之間的預(yù)計(jì)到期年化收益率 即當(dāng)前收益率算成年收益率 為6 20 一市民購(gòu)買(mǎi)7萬(wàn)元該產(chǎn)品 其預(yù)期收益的計(jì)算方法為 A 70000 6 20 B 70000 6 20 365C 70000 6 20 365 133D 70000 6 20 133 C 3 C 4 D